The Client Financing Strats team focuses on three areas: developing pricing and risk models and systems to support client financing trading in products such as repo, bills, total return swaps, and bond forwards; implementing electronic trading algorithms for repo and bills and driving system development; and building data analytics that improve business operation efficiency. Client Financing is seeking a Front Desk Quant/Strat in Montreal to contribute to the research and development of client financing strats, with a focus on data analytics and the improvement of live risk and P&L; (profit and loss) systems. Since 1935, Morgan Stanley has been known as a global leader in financial services, always evolving and innovating to better serve our clients and communities in more than 40 countries around the world.

What you'll do
in the role:
- Drive automation of sales and trading workflows to unlock efficiency and empower smarter, faster decision-making.
- Actively develop and provide production support for trading applications in a Python-based data analytics library.
- Actively develop and provide production support for a Scala-based risk and P&L; system.
- Collaborate closely with Operations, Middle Office and IT teams to improve existing Client Financing workflows.
- Acquire in-depth knowledge of repo markets to improve collateral allocation and funding, balance sheet management, and funding cost P&L; attribution.
- Establish a close relationship with Sales and Trading to identify P&L; opportunities and propose and implement creative solutions for P&L; generation.
- Collaborate closely with other Strats groups to consolidate resources and advance strategic business solutions. What you'll bring to the role:
- An advanced degree in a quantitative field such as Mathematics, Statistics, Engineering, Physics or Computer Science.




- Strong knowledge of constrained optimization methods and the ability to formulate complex problems within an optimization framework.
- Strong knowledge of statistical models such as PGMs, MCMC and Bayesian networks, and the ability to analyze large datasets.
- Strong communication skills and the ability to present complex issues clearly, both verbally and in writing; the capacity to think creatively and approach problems from innovative perspectives.
- The ability to work thoughtfully and independently and manage multiple projects. Nice to have:
- Knowledge of generative models such as GANs, VAEs and GFlowNets.
- Knowledge of Fixed Income products.
- Strong technical programming skills in Scala and Python. All our positions are located in Montreal, Quebec.

We offer
a hybrid work environment, combining work from home and attendance in the office. Knowledge of French and English is required. Ce que vous ferez dans le cadre de ce poste :
- Automatiser les flux de travail de vente et de négociation afin d’accroître l’efficacité et de permettre des prises de décision plus éclairées et plus rapides.
- Participer activement au développement et au soutien à la production des applications de négociation au sein d’une bibliothèque d’analyse de données fondée sur Python.
- Participer activement au développement et au soutien à la production d’un système de gestion des risques et des profits et pertes fondé sur Scala.




- Collaborer étroitement avec les équipes de l’exploitation, du bureau intermédiaire et des TI afin d’améliorer les flux de travail existants du financement de la clientèle.
- Acquérir une connaissance approfondie des marchés des conventions de rachat afin d’améliorer la répartition et le financement des garanties, la gestion du bilan ainsi que l’attribution des coûts de financement et des profits et pertes.
- Établir une relation étroite avec les équipes des ventes et de la négociation afin de repérer les occasions liées aux profits et pertes, puis proposer et mettre en œuvre des solutions créatives visant à générer des profits et pertes.
- Collaborer étroitement avec d’autres groupes de stratèges afin de consolider les ressources et de promouvoir des solutions d’affaires stratégiques. Ce que vous apporterez au poste :
- Un diplôme d’études supérieures dans un domaine quantitatif comme les mathématiques, les statistiques, l’ingénierie, la physique ou l’informatique.
- Une solide connaissance des méthodes d’optimisation sous contraintes et la capacité de formuler des problèmes complexes dans un cadre d’optimisation.
- Une solide connaissance des modèles statistiques tels que les modèles graphiques probabilistes, les méthodes de Monte‑Carlo par chaînes de Markov et les réseaux bayésiens, ainsi que la capacité d’analyser de grands ensembles de données.
- De solides compétences en communication et la capacité de présenter clairement des enjeux complexes, tant à l’oral qu’à l’écrit; la capacité de faire preuve de créativité et d’aborder les problèmes selon des perspectives novatrices.
- La capacité de travailler de façon réfléchie et autonome et de gérer plusieurs projets. Compétences

📌 Client Financing Strategist (Montreal)
🏢 860 Morgan Stanley Svcs Canada
📍 Montreal